何文清(于波 飾)正冥思苦想找出楊義軒(高曙光 飾)與日本人同流合污的證據，翠兒(張恩齊 飾)急匆匆趕回家向何文清報告范鳳瑾(吳千語 飾)被抓一事，何文清斷定是楊義軒指使的，連夜來找楊義軒，可管家謊稱他去省城出差了，耿家勛(趙振廷 飾)蹲在暗處監視著何文清的一舉一動，他用手電向埋伏在遠處的正田傳信，正田開車對何文清緊追不舍，何文清只好來到稽查處暫避一時。

耿家勛和正田返回楊公館來找楊義軒，他們想利用范鳳瑾搶回西南鎢沙礦，楊義軒懷疑范鳳瑾不會跟他們合作，耿家勛自告奮勇勸降范鳳瑾，楊義軒要拭目以待。耿家勛約范鳳瑾到河邊喝酒散心，他憑借三寸不爛之舌對范鳳瑾威逼利誘，范鳳瑾根本不買賬，還潑了他一身紅酒，正田只好親自出馬勸范鳳瑾和他合作，逼她當場簽合同，答應毫發無損送她回家，范鳳瑾對正田和耿家勛破口大罵，還想跳河自殺相威脅。

耿家勛和正田把范鳳瑾押回監獄，于鷹(張境佳 飾)對范鳳瑾嚴刑拷打，范鳳瑾誓死不屈服。徐慶元(劉凌志 飾)和伍仲立(陳宏昭 飾)商量劫獄救范鳳瑾，何文清決定取消這次營救計劃，伍仲立想讓梁立民(鐘銳 飾)幫忙，可何文清還是不想硬闖監獄。就在這時，翠兒來向何文清匯報，張金寶(潘寶明 飾)趁機謀權奪位，把梁立民也關押起來，何文清當即決定取消劫獄計劃，讓翠兒先返回天狼山，先設法把梁立民救出來，張金寶就不敢帶著部隊投降。

何文清再次上門找楊義軒幫忙，答應勸降范鳳瑾，可他堅決不同意，何文清謊稱那批黃金已經有線索了，想讓范鳳瑾幫忙找到黃金贖罪，楊義軒立刻心動了，同意何文清與范鳳瑾見面。何文清來到大牢，看到被打得遍體鱗傷的范鳳瑾心疼不已，何文清知道楊義軒在隔壁監聽，他使眼色提醒范鳳瑾，何文清勸范鳳瑾交出黃金，范鳳瑾大罵他是懦夫膽小鬼，何文清偷偷塞給她一張紙條，答應去南京斡旋救她，范鳳瑾強行把何文清趕走了。

正田心急如焚，催楊義軒盡快從范鳳瑾手里要回鎢沙礦，楊義軒想從范鳳瑾手里拿到那批黃金，就搬出國民政府的規章來說事，正田一郎拿出楊義軒和日本舞姬的不雅照相威脅，逼楊義軒交出范鳳瑾，楊義軒被逼無奈只好照辦。何文清為救范鳳瑾前往南京疏通關系，不料被于鷹跟蹤，何文清便很快發現他的行蹤，故意趁其不備把他殺死了，然后登門拜訪范榮南(劉德凱 飾)的老相識，可他們都明哲保身不敢出面，何文清懇求同盟會的元老挑頭向國民政府申訴，他當即同意給蔣介石打電話。

伍仲立看到城里貼出布告，要對范鳳瑾公審之后當場執行槍決，他趕忙回去報信。楊義軒事先偷偷把范鳳瑾押出來交給正田，讓稽查處的人按照原計劃炸死一個冒牌貨，徐慶元和伍仲立帶隊埋伏在囚車必經之路，翠兒也帶來聯絡站的骨干人員一起參戰，雙方展開激戰，沒想到稽查處的人突然棄車逃走，臨走還把囚車炸毀了，翠兒抱著面目全非的尸體痛不欲生。

正田發現范鳳瑾傷勢嚴重，只好帶她到醫院救治，范鳳瑾被黑布套住了頭，醫生是伍仲立的師兄徐長生，他曾經接受過范家的幫助，也為范鳳瑾治過傷，徐長生從肩膀上的疤痕認出來范鳳瑾。立刻打電話通知何文清。

何文清正為范鳳瑾的死亡傷心不已，突然接到徐長生的電話，何文清立刻來見徐長生，再次確認傷者就是范鳳瑾，何文清斷定楊義軒從中搞鬼，找一個替死鬼換下范鳳瑾，就是想得到鎢沙礦和黃金，何文清拜托他保護范鳳瑾。經過徐長生全力救治，范鳳瑾病情穩定，可還是昏迷不醒，正田決定明天把范鳳瑾從水路運回日本，還讓楊義軒派人負責護送。